O pastor Pagwa vive numa cabana num vale de belas flores, onde guarda um misterioso baú cujo segredo não é revelado nem mesmo aos seus três filhos. Os dois mais velhos acreditam que o baú está cheio de ouro e pedras preciosas, então o arrombam. A partir de então, a água desaparece do vale, a terra resseca e as pessoas e os animais começam a morrer de sede. O filho mais novo procura o sábio Arat para pedir conselhos.
